Wie macht man aus einem "VW" einen "Porsche" ??

Mechanisch ist es eine Menge Arbeit . Es geht aber auch anders.

Die Chart von VW befindet sich seit Mitte 2005 in einem Aufwärtstrend.

Beobachten wir den Titel in "Wochensicht" ab Juli 2005:

1. Klassische Konsolidierungsformation...mit abnehmenden Volumen!(wichtig).

2. Der Clevere Trader wartet auf einen Ausbruch und setzt ein Kaufsignal (Stop-buy) bei ca. 55.0 -57.0

3. Nach erfolgtem Ausbruch hebelt man mit einem Warrant die "optimale Situation"
(Gesamtmarkt = steigend, VW =bereits im Aufwärtstrend und beschleunigt jetzt.

4. Man haltet still ...nochmals: auf die Hände sitzen und den Titel + Warrant laufen lassen.
(wie früher: und läuft..und läuft..) und nicht von der Wochenansicht auf Tagesansicht zurückschalten!!

weiteres:

a) Das Kursziel konnte jeweils mit einfachem Fractalansatz bestimmt werden

b) Ich muss gestehen, dass ich am 24.11.06 ausgestiegen bin (habe eben auf Tagessicht umgeschalten!)

c) Neueinstieg am 13.02.

d) 1ter Einstieg = +44%, 2ter Einstieg = 36%, beim Warrant = ca. 650%

Bei strikter Wochenchartansicht hätte man nie..ich wiederhole NIE nur annähern Angst bekommen und wäre vom Juli 06 bis jetzt dabei!! (Warrant hätte man "rollen" müssen)

Dies als Beispiel und als Gedankenanstoss für längerfristigen Handelsansatz. (Erinnert Ihr euch an Unax/Oerl letztes Jahr?? = über 900%)

Auflösung der Überschrift: Man baue nicht um....kaufe sich mit dem Gewinn den (halben) Porsche

es kommt also zur Version 2 ?

Zuerst einmal möchte ich aufräumen mit den "Sprüchen", dass Phsycholgie beim traden hilft. Mir hilft nur die Chart.

Habe in der Chart jeweils die Einstiegspukte angegeben. Es ist also keine Phsychologie...sondern nur...trading what we can see!! Und es war also im "Kurz-Bereich" ohne weiteres möglich gute Trades zu machen. (Was ich natürlich auch getan habe)

Investieren heisst für mich aber in grösseren Zeiträumen "grösseres" Geld im Markt zu haben. Und da war es schon ein wenig kritisch. Ich finde es auch schade, dass die "Welle C" (noch ?) nicht stattgefunden hat, den dies hätte den Markt sehr gut reingefegt und wäre auf die nächsten Wochen gesehen viel besser.

Wie gehts also weiter ? Ja..wenn ich es nur wüsste!

USA hat heute viel Pulver verschossen (mein NASLU dankt) aber das Aufwärtspotential ist jetzt aus meiner Sicht beschränkt.

Potential ist aber im SMI + DAX...die werden vermutlich besser abschneiden. (ABBN, VOW, BWIN, HOLN, ADEN, UZAN, ....

Die alte Leier von Dieter Behring

Aus Wirtschaftsinformation 14.03.2007

Die alte Leier von Dieter Behring

Viele sog. „wise-guys“ (im Volksmund Klugscheisser genannt) haben alles kommen sehen, wissen, wie sich alles abgespielt hat, wollen überhaupt weder wissen noch zur Kenntnis nehmen, dass es grosse und kleine Behrings überall gibt. Es gibt solche, deren börsenkotierte Vehikel in den letzten 7 Jahren um weit über 80 Prozent im Preis gefallen sind, die Promoter sich selbst aber im gleichen Zeitraum in die „Goldene Bilanz“ mit mehreren hundert Millionen Franken hinauf katapultiert haben. Eine simple mathematische Formel: Die einen verlieren Haus und Hof und die Gegenseite macht ein Riesenvermögen.

Der nächste Fall à la Dieter Behring ist vorprogrammiert,
... und zwar nicht auf den Galapagos-Inseln, sondern hier in der Schweiz. Die abhängige Presse hat eigenartigerweise den Braten noch nicht gerochen, obwohl längst alles zum Himmel stinkt. Man gewährt diesen Top-Shots nicht nur breiten Raum in der eigenen Postille, rühmt sie trotz offensichtlichem, völligem Versagen über den grünen Klee, dieweil die genau gleiche Presse mit Akribie und pharisäerhaftem Benehmen gegen unbequeme Konkurrenz mit den miesesten Tricks vorgeht.

Wer am WEF in Davos teilnimmt, hat noch lange kein Gütesiegel.
Auch diese Erkenntnis wird sich in Bälde in der Schweizer Finanzgemeinde für viele Hätscheler solcher Subjekte als unangenehme und sehr unbequeme Tatsache herausstellen. Wie bei DIETER BEHRING, wo sich nicht einmal mehr linke Spitzenpolitiker eines guten Gedächtnisses rühmen können.

Wo Geld ist, ist das Laster, sagen konservative Kreise.
Und die Linken möchten es zumindest solange verdammen und ausschalten, als es an ihren Reusen und Netzen vorbeitreibt.

Wenn sich immer mehr führende, europäische Rechtsexperten über den
Wertewandel / Rechtswandel
besorgt zeigen, ändert sich weder die (noch) herrschende Vorstellung noch das mehr als diskutable Verhalten vieler Zeitgenossen. Stephen L. Carter hat mit sei-nem Buch „integrity“ - trotz brillanter Gedankengänge und Feststellungen - etwa genau so viel erreicht, wie Professor Hans Christoph Binswanger in „Geld und Magie“. – Tröstlich ist, dass solche Rufer in der Wüste später – vielleicht zu spät – doch noch richtig und nachhaltig verstanden und interpretiert werden.

es braucht wie immer einen Auslöser..

Ich könnte nachträglich stolz auf das timing sein...denn die 2te Halbzeit ist im Gange und auf den Tag genau eingetrofen...aber das ist wie fast immer "eher" Glück. Obwohl, wer den SMI-Chart näher verfolgte bereits spätestens am 12.03. / 13:00 short gehen musste!
Der berühmte "Trigger", der aber nur im schwachen Marktumfeld jeweils zur Anwendung kommt ist diesmal der USA-Häusermarkt.
Aus meiner Sicht ist es nach wie vor sinnvoll das Geschehen von der Seitenlinie zu beobachten und zu warten bis die Märkte ihr Gesicht zeigen.
Denke, dass erst ab nächster Woche vernüftige Einstiegschancen bestehen

--> Haltet also die Füsse still aber sucht jetzt die Favoriten der nächsten Monate.!

.. kommt bald der Anpiff der 2ten Halbzeit ?

Wer weis schon wie es weitergeht? Man kann also nur die Vergangenheit (Chart) befragen.
Gemäss meinem Chart ist der SMI auf Tagesebene immer noch in der roten Zone (also kein Kaufsignal!).
Ich rechne nach wie vor mit der weiteren Abwärtswelle-C die die gleiche Grösse wie A haben dürfte.
Dies würde dem normalen Chartgeschehen entsprechen. (Was ja nicht heissen muss, dass es eintrifft)
Sehe auch weit und breit keine Hilfe von den USA-Indices.
Ich kann mir ausserdem nicht vorstellen, dass ein ca. 30 -wöchiger Uptrend sich mit 3-4 Tagen Korrektur zufrieden gibt.
Das einzige was gegen den down-move spricht ist, dass jeder damit rechnet!

1tens kommt es anders...2tens als man denkt.

Da fragt man sich schon...

... was um Himmelswillen in den Köpfen einiger Warrantskäufer vorgeht. Da werden UBSKA gekauft und man wundert sich, warum der immer noch gleich gestellt ist wie gestern.

Ist es Gier, Unfähigkeit oder schlicht und einfach grenzenlose Dummheit einen solchen Call zu posten mit einem Ausübungspreis per Mitte Juni von 80.-?

Ich bin auch engagiert bei UBS mit UBSKI @37. Meine Annahme war, dass die 70er bei der UBS hält und ein Anstieg bis approx. 74.xx möglich sein kann. Also kaufe ich doch etwas das im Geld liegt und nicht UBSKA. Ich würde für den nicht einmal einen Rappen zahlen. Die Chance, dass er wertlos verfällt ist sehr gross. Angenommen UBS steht Anfang Juni bei 80, dann ist der UBSKI immerhin CHF 1.25 wert, während der UBSKA einen Wert von 0/zero hat.

Dass mehr als 90% der Warrantkäufer auf die Nase fallen liegt schlicht und einfach auch daran, dass falsche Instrumente gewählt werden. Dadurch, dass es meistens gierige Habenichtse sind, die hoffen, auch einmal ein schönes Blech fahren zu können oder sonstige Träume haben, greifen sie zu spektakulären selbstmörderischen Calls. Einmal kann es ja vielleicht gut gehen, aber in der Regel ist der Verlust vorprogrammiert.

Ich sage: langfristig erfolgreich mit Warrants sind nur diejenigen, welche es sich leisten können, mit grösseren Summen zu agieren. So gefällt mir eine langweilige UBSAL weitaus besser, als ein UBSKA. Man muss nur genügend grosse Stückzahlen = Summen handeln können.

Also liebe Leser. Nicht böse sein, wenn der Market Maker keine besseren Kurse stellt. Der Call ist einfach nicht mehr wert. Und vorher das Köpfchen zum Denken anstrengen.

Grüsse Oekonom

macht was draus, aber machets guet...

Also ich weiss nicht...

.. ob da einiges einmal mehr falsch interpretiert wird. Das einzige was bislang klar war, war die Tatsache, dass die Märkte seit dem letzten Jahr ohne nennenswerte Korrektur gestiegen sind. Diese war längst überfällig aber wie das so ist wenn es mal läuft, dann läuft's halt. Zum stoppen braucht es dann wie des öftern eine Meldung, die meist aus einer ganz anderen Ecke kommt, als man sie eigentlich erwartet. Und so waren es die Chinesen, welche den Kopf dafür herhalten mussten.

Zum weiteren Ausblick muss ich sagen, dass mir zuviele das gleiche erwarten. Klar, das war's und nun geht es zwangsläufig nochmals tüchtig weiter bergab. Möglich, aber was, wenn es eben nur eine kurze und kräftige Korrektur war? Ist es bei einem DAX 6700, 6900 oder auch erst 7001.01 wo es bei den immer gieriger werdenden und abseitsstehenden der innere Schweinehund ist, der dann doch noch ganz entnervt die "Kaufen" Taste drückt.

Ich denke, dass in nächster Zeit, wie das immer in solchen Phasen ist wo die Märkte sich wieder neu formieren müssen, viel Psychologie im Spiel sein wird. Auf jeden Fall gefällt es mir nun wesentlich besser, als noch vor 10 Tagen auf dem Gipfel. In der Flanke ist man etwas besser windgeschützt, auch wenn man sich vorsichtig bewegen sollte, um nicht auszurutschen.

Wer am Montag eine gute Tat machte, indem er den zittrig-schwachen Material aus den Händen nahm, der kann nun vorerst mal gemütlich hocken statt zocken.

Grüsse Oekonom

macht was draus, aber machets guet...

es könnte bald Halbzeit sein

es zeichnet sich langsam die Halbzeit der "Korrektur" ab, obwohl die USA-Indices heute nochmals die Tiefs getestet haben.
Habe stellvertretend den DAX näher angeschaut. Eigentlich habe ich in der ersten Welle bis etwa 6400 gerechnet...es dürfte aber sein dass die Welle A sich dem Ende zuneigt (6440 wurde ja gesehen)

Was sicher ist, dass dem A eine Welle B folgt d.h. es wird eine technische Reaktion erfolgen mit einem Ziel etwa bei 6650. Genauer kann man erst "raten",wenn A definitiv fertig ist.
Dann beginnt die 2te Halbzeit (Welle C). Hier kann man grob mit etwa 6200 rechnen. (Achtung: Extremfall sogar ca. 5800) Wie gesagt, diese Prognosen kommen einem "raten" nahe...und doch wird es in etwa so eintreffen. Ich denke dieses skizzierte Szenario wird bis etwa 19. 03. beendet sein.

Zusammenfassung: DAX 6440 -----> 6650 (+200 / 13.03.) -----> 6200 (-400 / 19.03)

Ab Woche 12 kann also wieder investiert werden und dann sollte hohe Liquidität vorhanden sein.
Alles dazwischen ist kurzfristiges trading.....
und ein Rat...verbrennt nicht zu viel inzwischen, den Banken geht es jetzt schon zu gut.

und weiter ist es rot...

Die Eröffnung des SMI hat heute sicher einige auf dem falschen Fuss erwischt.

Denn immer wieder können (kann) man es nicht lassen Kursbewegungen zu prognostizieren und möglichst früh eine "Kertwende" vorherzusehen

Bereits am Freitag hatten viele (auch ich) folgende Gedanken: Der Boden ist erreicht, es gibt einen technischen rebound, jetzt ist es billig, ich muss zugreifen usw. (= Gier )

Gnadenlos zeigt der Markt heute, dass es zu früh ist.

Auch heute werden diese Gedanken wieder auftauchen.

-->> Meine Frage: lässt sich ein Kauf Charttechnisch wirklich begründen ?? Wo ist ein vernüftiges CRV ?

Es ist aber sicher richtig, gewisse Titel bereits jetzt zu analysieren und auf eine Watchliste zu setzen. Es wird sehr gute Einstiegskurse geben....nur das ist jetzt noch nicht!!

Ich habe am Wochenende ein ausgezeichnetes Seminar in Deutschland besucht wo die besten TRADER anwesend waren. (Ich gebe meinGeld derzeit also in die Aus-Weiterbildung und nicht in die Börse) Und wieder habe ich sehr sehr viel profitiert und bin voll motiviert. Gehe nächstes Wochenende nochmals..den Weiterbildung ist das A + O

Ich kann sicher hier nicht alles in voller Länge weitergeben...aber die Quintessenz ist:

1. Das Einzelrisiko eines Trades darf nie (ich betone NIEMALS) mehr als 1% des Portf oliowertes betragen.

2. Wenn man etwas kauft, soll das CRV (Chance/Risiko) annähern 2:1 (darf auch mehr sein) betragen.

Nur wenn die beiden Punkte, vorallem aber Pkt.1 strikt eingehalten werden kann man auf die Dauer Gewinne erzielen. Ich rede hier von mind. 30-40% pro Jahr/ Portfolio. Lasst Euch nicht durch einige schnelle Gewinne täuschen...es war Glück. Statistisch gesehen werden alle ohne striktes Risk und Moneymanagment verlieren.

Moneymanagement...

warum kommt der technische rebound nicht ?

Wir sind gewohnt, wenn ein kräftiger "Einbruch" passiert, dass dann die nächsten 2-5 Tage ein Erholungspotential besteht.
Warum ist dies derzeit nicht (noch nicht??) der Fall.
1. Im Markt ist man immer noch nicht über das warum des Einbruches ganz einig. Es verdichten sich aber die Gerüchte, dass vor allem Carry-Trader in China grosse Verluste eingefahren hatten und zwangsweise Ihre Verluste durch Aktienverkäufe decken musssten. Auch Gold wurde massiv verkauft... = Unsicherheit
2. Psychologie: Noch vor 4 Tagen hatten wir Jahreshöchststände. Es ist also zu wenig Anreiz, bereits jetzt schon wieder einzusteigen. Hier sehe ich den Hauptgrund : = es ist noch kein Kaufanreiz!

Da wir den Rebound bis jetzt nicht gesehen haben verdichtet sich Szenario 2, das eine weitere Reise Richtung Süden vorsieht. z.b. werden DAX-Ziele von 6300-6400 genannt. Mit SMI-Zielen tue ich mir schwer, weil NESN als Fels in der Brandung wirkt.
Vorhersagen ist mehr mit einem Blick in die Glaskugel zu vergleichen...ich will nur ausdrücken, dass noch nicht Zeit für investitionen ist.

P.S.: Heute sehr erfreut meine Call-Positionen von gestern aufgelöst. (HOLN leicht minus, und SAP sogar mit sehr gutem +.) Ende gut alles gut? NEIN, es war ein lausiger Trade gestern!!

..und wieder konnte ich es nicht lassen!

habe heute "Schnäppli" machen wollen. Wie bereits gesagt...wollen.

HOLN ist sicherlich ein guter Titel und aussichtsreich... also Gelegenheit nutzen und einen CALL laden.

Auch SAP erschien mir eine gute Gelegenheit...zugreifen.

(was ist eigentlich mit meiner persönlichen "REGEL"..immer nur mit dem Trend gehen ?)

Wie gesagt getan..die CALL's geladen und wenn schon, dann aber richtig.. und dann habe ich Blut geschwitzt.

Es war ein VOLA-Spiel höchster Güte.

Bei HOLN ab 12:00 Down-Trend und um 15:20 ein Down-Spike erster Güte, bei SAP ab 12:00 ein wunderschöner Downtrend und nur die letzten 60' haben mich gerettet.Die MM haben natürlich immerwieder im richtigen Moment keine Kurse gestellt und wenn..dann mit einem grossen Spread. Ich habe zwischenzeitlich viel "Buch-Geld" verbrannt und eigentlich alle Fehler gemacht, die ich immer wieder predige:

1. Wo war mein vorher festglegte Ausstiegziel ...

2. Ich habe alles gehalten, trotz sonnenklaren Sell-Chartsignalen (mit den blöden Gedanken...jetzt ist es zu spät..es kommt schon noch..etc....wer kennt das nicht ?)

Ich habe also noch alle Calls .

Eventuell dürfte es nochmals gut rauskommen (vor allem SAP werde ich vermutlich sogar nachkaufen, es ist ein Übernahmeangebot im Markt)

...aber ich bin sehr entteuscht über mich... was für ein lausiger "Daytrader" bin Ich ???

Ich versprich mir wieder selbst:
1tens: Gehe mit und nicht gegen den Trend !!!

2tens: Beachte und befolge die Chartsignale (ohne wenn + aber)

P.S.: Es ist immer noch kein gültiger Boden im SMI! Auch wenn eine positive Reaktion stattfinden wird
es bleibt gefährlich, und immer noch die Möglichkeit, dass ein 2ter Down-Teil folgt!!

Mit einer Chancen-Risiko Beurteilung komme ich zum Schluss: ..ich halte meine Füsse still.

Das stürzt einem in ein Dilema: Es gäbe wirklich gute Einstiegskurse...aber was ist wenn wir noch weitere -5-6% bekommen ? Will man dann wirklich sich diese seelische Qual antun ??

Und glaubt ja nicht, dass in diesen Zeiten ein Stop-Loss richtig funktioniert.

Und wie immer: erstens kommt es anders..2tens als man denkt.

@oekonom

Hallo Lieber Kollege

Dein neuster Beitrag auf dem Internationalenblog finde ich nun doch etwas gar mager. Hast nicht Du vor ein paar Tagen gesagt, trade was man sieht. Also ich sehe klar die Richtung nach unten. Also sind wohl die Puts zu bevorzugen. Besser noch, man gibt sie langsam wieder ab.

Grüsse
Mändli

Etwas laut nachgedacht...

Nun sind sie also da, die Rezessionsängste betreffend Abschwächung in den USA. Hat man da nicht vor kurzem noch suggeriert, das Problem seien eher weiter anziehende Zinsen.

Eigentlich sind die Amis mit FED-Ben in einer guten Ausgangslage. Sie haben ihre Zinsen schon mehrmals angehoben. Man kann sie also auch wieder senken. Und ich gehe davon aus, dass mit diesem Instrument seitens der FED eingegriffen wird, sobald es sich notwendig zeigen sollte. Das wäre auch - wie schon einmal gehabt - bei einem stärken Nachgeben der Märkte möglich.

Ich gehe zwar nicht davon aus, dass eine mittelbare Zinssenkung bevorstehen wird. Objektiv betrachtet läuft nämliches vieles noch sehr rund, wenn nicht sogar zu gut.

Grüsse Oekonom

macht was draus, aber machets guet...

und jetzt..wie weiter ?

Eine klare Korrektur. Zuerst einmal entschuldigung an alle. Ich habe ein fürchterlich schlechtes Gewissen den eventuell habe ich den Kursstuz ausgelöst, weil ich viele Titel am Freitag verkauft hatte ? Nein Spass beiseite.

Habe den Chart des SMIM reingestellt. (Der SMI Chart zeigt übrigens genau das gleiche!!)

Ist es nur Zufall dass hier schon am letzten Donnerstag ein klares Verkaufssignal aufgezeigt wurde ? Oder ist wirklich China schuld? Oder das Missglückte Attentat ? (sollte ja eigentlich das Gegenteil auslösen..haha)

Wie auch immer...die Korrektur wurde von allen schon lange erwartet und doch wurde man überrascht, weil man noch die letzten Prozente mitnehmen will und sogar mit einem Schlussralley rechnet. Es ist immer das selbe. Ohne jetzt selbstgefällig zu werden, aber diesmal habe ich wirklich zu 90% alles glattgestellt gehabt...und aber trotzdem beim Rest einige + Hunderter liegen gelassen.

Ich komme wieder mit der Feststellung:
Glaube nicht den Zeitungen, Banken etc. sondern erledige das Handwerk (Charttechnik) einfach und sauber selbst und handle entsprechend (das letzte ist das schwierigste)

Ich weiss nicht wie es weitergeht. Eine technische Reaktion ist natürlich zu erwarten. Ob es dann zu einer üblichen 2ten Phase Richtung SÜDEN kommt ? Gut möglich!

Ich will nicht raten, da gibt es genug andere --> I trade what I see.

Ich kaufe derzeit natürlich..weil es so billig ist!! Man muss sich aber der Gefahr eines weiteren Rutsch Richtung Süden bewusst sein!!